聚焦養老保險體系：自愿性的企業年金比例偏低

編者按：按照養老規劃藍圖，我國未來的城鎮職工養老保險體系應由“三條腿”構成：基本養老保險、企業年金和個人儲蓄性養老保險，企業年金在此享有與基本養老保險幾乎同等的重要戰略地位，但目前，基本養老保險一條腿獨大，企業年金、商業保險很小，極不平衡。人社部新近表態，在基本社會保障的基礎上建立企業年金，將來建立符合機關事業單位特點的職業年金。這應是在養老金并軌過程中，將機關事業單位職工也納入框架形成的“大年金”格局。

僅僅0.4% 企業年金能成為支撐養老保險體系第三條腿嗎？

企業年金是什么？盡管這一借鑒自國外的制度在我國施行已近十年，許多人卻從未聽說。中國社會保障研究中心主任褚福靈認為企業年金在我國進展狀況不算佳：“十年了，今年上半年才突破5000億，應該算是很慢了——主要都是一些大企業在搞。”

通俗的說，企業年金就相當于在法定的國家養老金之外，再由有意愿、有能力的企業為自己的職工提供一份“企業養老金”，它與國家養老金中企業必須繳納的份額不同，后者是強制的，而前者是自愿性質。也正因為如此，盡管以人力資源和社會保障部為首的國家部門一直力推其作為國家基本養老制度的一個重要補充工具發揮作用，民間的自發步調卻一直顯得有些“磨磨蹭蹭”。

我國于2004年實行第一份正式規定企業年金制度的文件《企業年金試行辦法》，其中規定，只要是依法參加基本養老保險、正常繳費又具有相應經濟負擔能力的企業，與職工以規定的方式集體協商并通過后，就可以建立企業年金。它由企業和職工雙方繳費，歸入一份共同的基金，并以個人賬戶形式管理。

更重要的是，這一基金能夠進入市場進行委托投資，投資收益按凈收益率計入個人賬戶。職工達到法定退休年齡后，既可以一次性提取全額，也可以分批定期領取。而2011年出臺的《企業年金基金管理辦法》，詳細規定了基金管理的各方面程序。

整體狀況：起點低 規模小 僅0.4%企業建立企業年金

按照藍圖，我國未來的城鎮職工養老保險體系應由“三條腿”構成：基本養老保險、企業年金和個人儲蓄性養老保險，企業年金在此享有與基本養老保險幾乎同等的重要戰略地位，但至少目前，它的發展程度連個人儲蓄性養老保險都還遠遠追不上。

根據人社部公布的數據，截至今年二季度末，全國企業年金積累基金5366.65億元，實際運作金額5161.4億元。與之相比，早在2007年底，作為個人儲蓄性養老保險主力的商業養老保險，其全國積累的準備金總額就已達到1.5萬億元。換言之，目前的企業年金的“盤子”是商業養老保險6年前水平的三分之一，而這二者加總起來，也最多占到各來源養老儲備整體資金的10%，在世界范圍內處于相對低的水平。

同時，由于國人意識上更多仍依賴銀行存款、買房等作為儲備養老資本的手段，通常觀點認為全國個人儲蓄賬戶中有相當比例資金是實質上的養老金，但其比例難以計算，游離在這部分市場外，對明碼標價的企業年金和商業養老保險無甚貢獻。

“要啟動市場必須有一個規模。”中國社科院世界社會保障中心秘書長齊傳鈞說，“現在企業年金規模太小，5000億，很多公司都是賠錢運作的。”

人社部近期公布的數據顯示，截至2013年二季度，建立企業年金的企業一共有5.9萬個，這個數字僅占全國實有企業總數的0.4%。而參加企業年金的職工總數為1957.3萬人，建立的年金計劃總數為1265個，建立的基金組合數為2353個。

僅以二季度的業績而言，全國企業年金投資收益31.18億元，加權平均收益率0.63%。其中，固定收益類年金組合二季末資產總額為829.51億元，加權平均收益率為1.03%，含權益類年金組合二季末資產總額為4267.3億元，加權平均收益率為0.55%。相比二季度基金整體虧損490億元的全局而言，這一表現不算最慘淡，但也并不出色。

國家計劃：構建“大年金”格局 未來建立職業年金

過去的三年間，企業年金的加權平均收益率一直在以“大小年”的方式波動：2010年為3.41%，2011年為-0.78%，2012年為5.68%，被認為整體是跟著大盤走，表現平淡。但與此相對應的是，過去幾年里，年金基金規模一直在以30%左右的速度增長，到2012年的新增規模第一次突破了千億元，體現參加年金的企業和職工正在快速增加。

為了在這種迅猛增長的新態勢上再加一把力，今年7月，人社部、民政部還下發了《關于鼓勵社會團體、基金會和民辦非企業單位建立企業年金有關問題的通知》，允許社會團體、基金會、民辦非企業單位等社會組織為其職工建立企業年金。

在第三季度的新聞發布會上，人社部新聞發言人尹成基再次重申企業年金的地位：“我國社會保障的總方針，十八大報告提的非常明確，那就是全覆蓋、保基本、多層次、可持續。全覆蓋，就是制度上要公平，要覆蓋到所有的人。保基本，是由我們國家經濟社會發展階段所決定的，這個水平要與之相適應。還有多層次，就是在基本社會保障的基礎上建立企業年金，將來建立符合機關事業單位特點的職業年金。”

企業年金是體現社會保障總方針的一個重要環節，而尹成基提及的職業年金，則是未來在解決或部分解決“養老多軌制”問題的過程中，逐漸將機關事業單位職工也納入這個框架形成的“大年金”格局。

“你問企業職工，很多都不了解企業年金是何物，也不知道爭取這個權利。現在基本養老保險一只腿獨大，企業年金、商業保險很小，缺腿，不平衡。換句話說，通過事業單位帶動，有示范效應。”齊傳鈞主張，應當加快年金制度向機關事業單位的擴散，以此對企業形成帶動作用，促使更多資金入市，形成規模。

整體發展緩慢原因何在？

盡管近年來走勢喜人，但業內較為通行的看法是，年金的發展仍然受到了相當的制約。擔任企業年金投資管理人的不少機構各自發聲，希望國家對年金發展的具體條件予以放寬或給予配套。

據媒體報道，管理年金數額最大的平安養老保險方面就表示，稅收是遏制企業辦理年金意愿的一項重要因素。目前團體補充養老保險沒有稅收優惠，只有規范的企業年金有，而幅度也很小，僅企業繳費部分5%免稅，即對相當于職工工資總額5%以內的部分進行免稅，而個人繳費不免；且企業繳費進入個人賬戶還必須再次繳稅。

“為什么現在只有少量的企業實行企業年金？在于我們現在勞動力供求的對比下，雇主仍然是強勢的，需要雇主主動地給員工上企業年金，而在民營企業，這個概率非常非常低。”人民日報記者白天亮分析。

中小企業在繳完稅及社保、住房公積金費用之后，已無太多財力再為職工建立補充養老和醫療。對職工個人而言，情況也類似：未來的收益計算起來很復雜，當下要單繳一筆費用還要為此格外納一筆稅，這一點卻是簡單易懂。因此，企業和個人雙方都缺乏強烈的參與企業年金的動機。

還有專家認為，這種使中小企業望而卻步的政策傾向，對國有企業而言卻問題不大，加上政策指令要求，導致目前參加企業年金計劃的主體都是國有企業，而這將會進一步拉大而不是抹平小企業職工和機關事業、國有企業單位職工之間的預期養老金待遇差，不利于養老制度的整體公平性。

今年1月25日，尹成基曾在發布會上承諾，下一步人社部將研究制定一些鼓勵用人單位特別是企業為職工建立年金優惠的政策，此外對于企業年金個人繳費也正在研究免稅政策。

被認為近期有望在上海重啟的個人稅收遞延型養老保險試點方案，其中包含了企業年金的延稅，即在繳費及收益階段免稅，領取階段再根據當期稅率表繳稅。這也被視為國家最有可能給予購買養老保險產品個人的稅收政策優惠。

目前，業界正在翹首企盼即將出臺的養老制度整體改革方案中，會對年金免稅一項做出優惠的具體規定。 記者劉茸