自貿(mào)區(qū)負(fù)面清單將縮至130條 銀行監(jiān)管或借鑒海外模式

中國(guó)(上海)自由貿(mào)易實(shí)驗(yàn)區(qū)(以下簡(jiǎn)稱“自貿(mào)區(qū)”)運(yùn)行7個(gè)月以來(lái)，一行三會(huì)相繼出臺(tái)了51項(xiàng)金融政策。人民財(cái)經(jīng)了解到，自貿(mào)區(qū)金融創(chuàng)新制度方面基本框架已經(jīng)形成，除自由貿(mào)易賬戶和投資匯兌便利細(xì)則外，其他都在推進(jìn)和落實(shí)之中。

其他金融服務(wù)方面，據(jù)自貿(mào)區(qū)管委會(huì)財(cái)政和金融服務(wù)局局長(zhǎng)張紅13日介紹，上海國(guó)際能源交易平臺(tái)有望在年底正式掛牌，而自貿(mào)區(qū)黃金國(guó)際板已獲得人民銀行批復(fù)，正在辦理注冊(cè)手續(xù)。投資管理方面，負(fù)面清單有望今年從190條縮減至130條。

目前區(qū)內(nèi)各家銀行已在央行30條基礎(chǔ)上開展了部分業(yè)務(wù)，自由貿(mào)易賬戶分賬核算系統(tǒng)在技術(shù)層面亦準(zhǔn)備就緒，只待央行驗(yàn)收，有望在6-7月完成。而因自由貿(mào)易賬戶尚未落地，區(qū)內(nèi)銀行管理模式仍然與區(qū)外一致。幾家自貿(mào)區(qū)銀行負(fù)責(zé)人告訴人民財(cái)經(jīng)，未來(lái)最有可能采用類海外銀行管理模式，即有望豁免存貸比和存款準(zhǔn)備金兩大重要指標(biāo)。

更多金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)待實(shí)質(zhì)性落地

據(jù)人民財(cái)經(jīng)了解，自貿(mào)區(qū)內(nèi)中外資銀行定位于區(qū)內(nèi)創(chuàng)新業(yè)務(wù)，有別于銀行傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)。落地的業(yè)務(wù)目前多集中在跨境人民幣借款、跨境雙向人民幣資金池業(yè)務(wù)、跨境人民幣支付、大宗商品衍生品交易、融資租賃等方面。本周五，還將啟動(dòng)跨國(guó)公司集中運(yùn)營(yíng)試點(diǎn)工作。

銀行方面提供的數(shù)據(jù)顯示，區(qū)內(nèi)銀行自成立以來(lái)，跨境人民幣結(jié)算增長(zhǎng)迅猛。截至到4月，自貿(mào)區(qū)跨境人民幣結(jié)算額 462億元，同比增長(zhǎng)90%，占上海市全市的10%。此外，跨境人民幣境外借款共計(jì)45萬(wàn)億元，12家試點(diǎn)企業(yè)跨境人民幣雙向資金池收支額 46億元。

另一項(xiàng)業(yè)務(wù)自貿(mào)區(qū)小額外幣存款利率自3月1日完全放開之后，銀行方面表示平穩(wěn)過(guò)度，沒(méi)有出現(xiàn)存款搬家現(xiàn)象。浦發(fā)銀行上海自貿(mào)區(qū)分行行長(zhǎng)王新浩表示 “對(duì)銀行影響有限。”調(diào)整后，浦發(fā)銀行自貿(mào)區(qū)分行利息多支出了200多萬(wàn)美元，如果外幣利率在全轄上海地區(qū)都放開，測(cè)算下來(lái)要多支付2000多萬(wàn)美元利息，約合1億多元人民幣。不過(guò)與浦發(fā)上海分行去年52億元的凈利潤(rùn)相比，并無(wú)壓力。

盡管區(qū)內(nèi)銀行創(chuàng)新業(yè)務(wù)成效已初露端倪，但更多的創(chuàng)新業(yè)務(wù)仍待落地。原因主要就是自由貿(mào)易賬戶這只最后的靴子尚未落地。“自由貿(mào)易落地才是最重要的，可以有一些具體的業(yè)務(wù)落實(shí)，現(xiàn)在能做的就是在30條基礎(chǔ)上的業(yè)務(wù)。”建設(shè)銀行自貿(mào)區(qū)分行一位業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人13日向人民財(cái)經(jīng)表示。

從各方表態(tài)來(lái)看，落地時(shí)間表已經(jīng)很近。央行上海總部主任張新此前接受記者采訪時(shí)說(shuō)，自由貿(mào)易系列賬戶在資本項(xiàng)目細(xì)則出臺(tái)當(dāng)天就能開設(shè)。而該細(xì)則“在今年上半年肯定會(huì)出來(lái)”。

區(qū)內(nèi)銀行或采用類海外分行管理

也正是因自由貿(mào)易賬戶沒(méi)有落地，包括外資銀行在內(nèi)的自貿(mào)區(qū)銀行管理方式也仍然與區(qū)外一樣，依然受存貸比和存款準(zhǔn)備金等指標(biāo)限制。兩家中資銀行自貿(mào)區(qū)分行負(fù)責(zé)人告訴人民財(cái)經(jīng)，最有可能采用類海外銀行管理模式。花旗銀行自貿(mào)區(qū)支行負(fù)責(zé)人也表示，期望能參考海外銀行管理方式。

也就是說(shuō)，區(qū)內(nèi)銀行有望豁免存貸比和存款準(zhǔn)備金比例兩大重要指標(biāo)。在2013年9月末，銀監(jiān)會(huì)出臺(tái)的自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)銀行業(yè)監(jiān)管細(xì)則中，有過(guò)對(duì)自貿(mào)區(qū)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)優(yōu)化調(diào)整存貸比監(jiān)管表態(tài)，當(dāng)時(shí)這被視作區(qū)內(nèi)銀行監(jiān)管松綁的信號(hào)。

交行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家連平就認(rèn)為，區(qū)內(nèi)銀行將被視作海外分行來(lái)進(jìn)行管理。自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)的商業(yè)銀行或?qū)⒉辉偈苤朴?5%的存貸比紅線，可以發(fā)放更多貸款，同時(shí)也不再需要向央行上繳20%的存款準(zhǔn)備金。

上述建行人士表示，自由貿(mào)易落地之后，總行在存貸比等方面可能會(huì)有單獨(dú)的考核。據(jù)張紅介紹，接下來(lái)的工作安排之一就是爭(zhēng)取自由貿(mào)易賬戶能夠盡快落地。

不過(guò)監(jiān)管層、銀行傾向于強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)控制。上海銀監(jiān)局副局長(zhǎng)馬立新2013年11月就在一個(gè)論壇上指出，自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)是一個(gè)非常開放的環(huán)境，利率、匯率會(huì)更自由，資本項(xiàng)目可兌換也更便利，自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)里系統(tǒng)性的風(fēng)險(xiǎn)，或者說(shuō)銀行之間傳遞的風(fēng)險(xiǎn)可能要更大。

資金可以自由劃轉(zhuǎn)的自由貿(mào)易賬戶使得監(jiān)管層保持了審慎態(tài)度，區(qū)內(nèi)銀行亦表示分帳核算系統(tǒng)的測(cè)試主要就是考慮風(fēng)險(xiǎn)控制，能夠隨時(shí)報(bào)送信息，以管控風(fēng)險(xiǎn)。在落地之后，可能也會(huì)設(shè)置一些前提，比如資金流向首先必須支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)之類。

也有銀行方面人士向記者表示，自貿(mào)區(qū)要的也不是速度和業(yè)務(wù)量，而是看到底創(chuàng)新多少種模式和產(chǎn)品。很多業(yè)務(wù)都涉及到政策突破，穩(wěn)妥推進(jìn)之后，業(yè)務(wù)量肯定會(huì)上去。(魏倩)